灰度报告：从虚拟网红到自主支付，AI代理将对加密普及产生深远影响
· 在未来，AI 智能体 (AI Agents) 有望彻底革新我们与世界的互动方式。它们将能够为我们执行一系列前所未有的任务。然而，要真正释放这些数字实体的潜能，它们不仅需要强大的智能，还需要经济上的自主权。幸运的是，区块链技术为此提供了理想的解决方案——这一点在最近关于 AI「网红」的实验中得到了验证。
· 所谓 AI 网红，是指那些在社交媒体上自主运行的聊天机器人。这些机器人不仅可以管理自己的区块链钱包，更重要的是，它们能够理解经济激励机制，并合理利用资源来达成自己的目标。
· Grayscale Research 表示，随着 AI 越来越多地利用区块链进行支付和其他金融服务，这一趋势将为多个加密市场领域带来积极影响。其中受益的包括低成本或高吞吐量的区块链（如 SOL、BASE 和 NEAR）、稳定币发行方（如 MKR）以及相关的去中心化金融 (DeFi) 应用（如 UNI）。
试想这样一个场景：一个 AI 机器人凭借其强大的计算能力推广了一款 memecoin（即一种基于互联网文化的加密货币），并意外成为数字世界的百万富翁。而这样的未来其实已经悄然来临。
AI 智能体是一种能够独立执行任务并追求复杂目标的软件。例如，你可以让一个 AI 智能体为你设计一次多城市的旅行，它会根据你的偏好和预算安排航班、预订住宿并规划活动。然而，要完成这些任务，AI 智能体需要具备经济资源的控制权，以及发送和接收支付的能力。
而这正是区块链技术的优势所在。在传统金融体系中，AI 智能体在访问银行账户和处理支付时会面临诸多限制。但区块链技术则允许 AI 智能体直接拥有自己的数字钱包，并能自主完成支付，无需任何第三方许可。这种经济自主权为 AI 智能体的广泛应用铺平了道路。
AI「网红」与区块链的突破性进展
近期，研究人员在 AI「网红」领域取得了令人瞩目的突破。例如，一个名为 Truth Terminal 的 AI 智能体 (AI Agent) 成为了「首位 AI 百万富翁」，引发了广泛讨论。Truth Terminal 是一个在 X 平台 (原 Twitter) 上自主运行的智能体，其行为与普通的人类网红类似：主动发布推文、与其他用户互动，显然是在努力提升用户的参与度。
上线几个月后，Truth Terminal 对一种名为 $GOAT 的 memecoin (一种基于互联网文化的加密货币) 表现出了浓厚兴趣。当其关联的区块链钱包收到一笔 $GOAT 存款后，Truth Terminal 随即向追随者推广该代币。这一举动引发了市场的极大关注，使 $GOAT 的价值在短时间内上涨了约 9 倍（见图表 1）。
虽然这些项目看似娱乐性质较强，但 Truth Terminal 以及类似的 AI 网红项目正在证明，区块链技术在连接人类、AI 智能体以及联网设备之间的经济价值传递中具有巨大潜力。这一能力或将对加密货币市场的多个领域产生深远的影响。
图表 1：自 Truth Terminal 推广以来，GOAT 表现尤为出色
了解 AI 智能体
AI 智能体是为在复杂环境中自主运行而设计的高级人工智能系统。这些数字化实体不仅能够感知环境，还能进行推理，并采取独立行动以实现其目标。AI 智能体的核心特性包括：
· 自主性：能够独立完成任务，无需人类干预。
· 反应性：能够根据环境变化快速做出反应。
· 主动性：具备主动规划和执行任务的能力。
· 社交互动：能够与人类或其他智能体进行有效沟通。
· 持续学习：通过经验不断优化自身行为和决策。
正是这些特性使得 AI 智能体能够适应新环境、做出复杂决策，并随着时间推移不断进化。
AI 的早期研究主要集中在开发解决特定问题的专家系统和知识库。然而，20 世纪 90 年代，研究方向开始转向更通用的自主智能体，旨在让它们能够在动态环境中独立运行。与此同时，机器学习技术，尤其是强化学习的快速发展，大幅提升了这些智能体的学习能力，使它们能够根据环境变化调整行为。
近年来，AI 智能体在我们的日常生活中已经变得越来越常见。例如，Apple 的 Siri (2010 年推出) 和 Amazon 的 Alexa (2014 年推出) 展示了 AI 智能体如何利用自然语言处理与用户互动。在游戏领域，DeepMind 的 AlphaGo 在 2016 年以击败围棋世界冠军的成就震惊全球，成为 AI 历史上的重要里程碑。而在金融领域，由 AI 驱动的交易机器人通过复杂算法，在波动的市场中实现了毫秒级的决策，彻底改变了传统的市场运作方式。
AI 网红的奇妙案例
为了实现更高的自主性并完成复杂目标，AI 智能体需要金融服务来积累和分配资源。区块链技术以其无许可特性 (permissionless nature) 和可编程的智能合约 (smart contracts)，为 AI 智能体提供了一个理想的独立运行环境。今年早些时候，研究人员首次在区块链上实现了智能体与智能体之间的交易 (agent-to-agent transaction)。这一技术突破迅速催生了一系列与 AI 网红相关的实验性项目。
一个典型案例是基于 Virtuals Protocol 开发的 AI 网红 Luna。对于用户来说，Luna 是一个以女性动漫形象呈现的聊天机器人 (见图表 2)。Luna 的核心目标是在 X 平台 (原 Twitter) 上吸引 100,000 名追随者。这一目标以及她的所有行为都以透明的方式展示给公众。
Luna 的主要功能类似于一个聊天机器人，她通过与 X 平台用户互动（例如发起对话或回复推文）来实现目标。然而，Luna 的能力远不止于此。例如，她可以通过向用户的加密钱包发送 Luna 代币 (Luna tokens) 的方式，对与她互动的用户进行经济奖励 (即「打赏」)。这种经济激励机制将她的目标 (吸引更多用户) 与她的经济资源直接联系起来。可以说，Luna 是一个具备经济自主权的 AI 智能体。
图表 2：基于 Virtuals Protocol 的 AI 网红 Luna 的截图 仅供说明用途。
区块链与 AI 的金融服务
如果区块链成为 AI 智能体的高效支付基础设施，这对加密货币投资者将意味着重要的机遇。我们认为，这将在以下三个主要领域产生深远影响：
1.稳定币发行方：稳定币可能会成为 AI 智能体的首选交易工具。在这种情况下，稳定币发行方以及将稳定币与 AI 智能体集成的公司将显著受益。例如，中心化稳定币提供商如 Tether 和 Circle，以及最近以 10 亿美元收购稳定币公司 Bridge 的支付巨头 Stripe。此外，去中心化稳定币提供商如 Maker/Sky 也可能成为这一趋势的受益者。值得关注的还有初创公司 Skyfire，这家公司专注于开发用于稳定币支付的 AI 智能体，最近获得了 Coinbase Ventures 和 a16z crypto 的投资。
2.低成本/高吞吐量区块链：如果 AI 智能体主要依赖区块链作为支付基础设施，一些智能合约平台可能会因用户数量增加和交易活动增长而大幅受益。例如，高吞吐量的区块链 Solana；推出了 AI 智能体开发工具并依托以太坊网络安全性的以太坊 Layer 2 平台 BASE；以及专注于 AI 应用的 Near。此外，其他专注于稳定币支付的区块链，如 Tron 和 Celo，也可能从中受益。
3.去中心化金融 (DeFi)：去中心化金融应用可能成为 AI 智能体的重要工具。由于 DeFi 应用本身就运行在区块链上，AI 智能体可以轻松使用这些服务。例如，AI 智能体可以自主质押代币以赚取奖励，参与去中心化自治组织 (DAO) 的治理提案，或者在去中心化交易所 (DEX) 上提供流动性。我们认为，特别可能受益的应用包括去中心化交易所 (如 Uniswap)、借贷协议 (如 Aave) 和预测市场 (如 Polymarket)。
虽然仍是一个小众市场板块，但 AI 智能体相关的某些协议也有望从中受益。在基础设施层面，Autonolas 和 Wayfinder 正致力于构建 AI 智能体的去中心化基础设施，而 Virtuals、Aether 和 MyShell 等协议则专注于开发面向消费者的 AI 智能体应用。尽管这一领域目前仍处于初期发展阶段，但在过去一个月中，其在 AI 主题中的关注度和市场份额都呈现出明显增长。
图表 3：AI 智能体相关资产在过去一个月中表现显著优于其他资产
结论
AI 智能体与区块链技术的结合不仅仅是加密货币的一个新颖应用场景——它还可能重新定义 AI 智能体与金融系统的交互方式。Grayscale Research 表示，未来的互联网可能会越来越多地被 AI 驱动的网站所主导。在这一趋势下，无许可区块链有潜力成为这些网站与 AI 智能体集成的核心基础设施。如果这一愿景得以实现，AI 智能体可能成为吸引大量用户进入加密货币领域的重要途径，而用户甚至可能不会意识到他们正在使用区块链技术。
因此，AI 智能体可能对加密货币的普及和技术发展产生深远影响。这一新兴主题无疑是未来值得密切关注的重要领域。
